SpaceX Raih Peringkat Layak Investasi dari Tiga Lembaga Rating Besar
JAKARTA – Tiga lembaga pemeringkat besar, yaitu Moody’s Ratings, Fitch Ratings, dan S&P Global Ratings, telah memberikan peringkat kredit layak investasi (investment-grade) kepada SpaceX.
Peringkat tersebut berpotensi mendukung korporasi kepunyaan Elon Musk ini dalam memangkas biaya pendanaan, di kala perusahaan masih terus menghimpun pembiayaan setelah penawaran umum perdana (IPO).
Aksi IPO korporasi ini, yang diproyeksikan mampu menghimpun dana berkisar $75 miliar, dijadwalkan akan ditentukan harganya pada hari Kamis dan segera diperdagangkan keesokan harinya.
SpaceX tercatat mengantongi utang jangka panjang mencapai $29,1 miliar per 31 Maret, mengacu pada dokumen IPO yang diserahkan kepada Securities and Exchange Commission.
Analisis dari CreditSights dilaporkan menyatakan pekan ini bahwa mereka memperkirakan akan ada penawaran utang segera setelah IPO.
SpaceX memiliki pinjaman jembatan (bridge loan) senilai $20 miliar yang jatuh tempo pada September 2027, yang merupakan bagian terbesar dari utang jangka panjang perusahaan.
SpaceX diwajibkan untuk menggunakan hasil dari pembiayaan utang tertentu dan IPO guna melunasi setidaknya sebagian dari pinjaman jembatan senilai $20 miliar tersebut dalam waktu enam bulan setelah penerimaan dana, sesuai dengan pengajuan IPO-nya.
Mayoritas dari pinjaman tersebut dialokasikan untuk melunasi utang dengan bunga tinggi dan berkualitas rendah (junk debt) milik perusahaan media sosial serta kecerdasan buatan (AI) kepunyaan Musk.
Perusahaan ini telah mengisyaratkan dalam pengajuan IPO-nya bahwa statusnya sudah layak investasi, dengan menyatakan bahwa pihaknya bertujuan untuk mempertahankan peringkat kredit layak investasi.
Masih belum jelas jenis peringkat utang seperti apa yang akan dianggap layak investasi bagi SpaceX, termasuk apakah hal itu berlaku untuk peringkat utang yang dijamin (secured ratings).
